В конце 19 века династия Цин была вынуждена подписать множество невыгодных договоров с Великобританией, Америкой, Японией и Францией. Многие земли вдоль побережья были отданы в аренду и в них действовали иностранные законы. По сути они стали независимыми государствами. Самыми крупными концессиями были Коулун и новые территории в Гонконге, а самая важная и беззаконная - французская концессия в Шанхае. Лук Юй Сань (Рэй Луй) - обычный торговец фруктами. Инспектор Вон (Кент Чэн) - амбициозный полицейский, крышующий местных торговцев, а Юэнь Сю Квань (Цуй Кам-Кон) - бывший солдат, превратившийся в бандита. Начав с торговли опиумом и игорных домов, эта троица становится самыми влиятельными магнатами Шанхая.